中國銀行放貸及製造業數據，加深市場對貨幣緊縮疑慮，拖累台股開平盤後下殺，盤中一度大跌近１５０點，再度摜破７５００點支撐，僅存受惠建材下鄉及寒假旺季的玻陶及觀光類股，零星逆勢撐盤，幸好面臨上周五盤中低點前，特定買盤進場低接台塑集團、權值金控、新奇美及ＮＢ代工族群，稍稍穩住跌勢，低點未破前低，但終場指數仍收跌１１５．７７點及１．５２％，收在７５２４．６７點，成交量９０２．５３億元，則創下去年１１／１０來新低。
台股今天瀕臨半年線保衛戰，外資仍然持續狂倒台股，單日再賣超１１９．２９億元，半年線也淪陷。外資今天仍然將電子權值股當成提款機，大賣台積電逾４萬張，賣超逾１萬張個股達１０檔，加碼部分，僅小買東鋼６０００多張。同時今天本土法人也站在賣方，投信賣超６．５３億元，自營商賣超１３．１１億元，三大法人共計賣超１３８．９５億元。半年線也遭到摜破，但成交值萎縮至９０２．５３億元。外資今天則是連續第７個交易日賣超，近７個交易日來，累計賣超達８６２．９億元。
外資連續７個交易日大賣台股，是否匯出將成為後續行情觀察重點。今天新台幣兌美元匯率，因央行尾盤摜壓，新台幣重貶１．１１角，以３２．１０１元收盤，但外資尚無明顯匯出跡象。由今天盤勢來看，除了法人賣壓之外，追空力道並不強，台股今天雖失守半年線，收盤指數創波段新低，但今天低點並未跌破上周五的７４８１點，多方明天如能力守７４８１點之上，還是有機會在封關前展開反彈走勢。不過短線上，盤勢並無明確止跌訊號，暫時仍不宜搶短。
美國去年Ｑ４ＧＤＰ高達５．７％，美股卻開高走低，道瓊萬點瀕臨破底，這股利多不漲的氛圍瀰漫全球股市，台股在三大法人再大賣１３９億元下，繼續開高走低格局，並且正式跌破半年線７６００點支撐，政府四大基金護盤無效。短線看似大盤由８３９５下跌已近千點，日ＫＤ值也到低檔超賣區，看似隨時反彈，但中期看週ＫＤ、月ＫＤ才剛剛由高點交叉向下，季線正式失守，月線蓋頭反壓罩頂，並沒有任何買進訊號，因此，短線若有反彈，７８００以上仍屬賣點。
中期修正格局就時間、空間言都尚未滿足，成交量跌破千億，代表人氣退潮嚴重，傳產股部分個股僅能止跌，卻無法形成主流。電子股整個類股下跌２％，相對弱勢，甚至有補跌味道，半導體、封測破低，高價股續跌，連中小型電子股也繼續向下修正，僅剩極少數個股逆勢抵抗。短線７６５０～７７００再成反壓，反彈成交量不及千億，人氣退潮，逢高仍宜減碼。台股短線自高點８３９５點回測以來，最大跌幅已超過９００點，也是去年三月起漲以來，季線首度失守超過三個交易日，中線多方氣勢已遭明顯挫低。
加上國際盤偏向弱勢，短線僅能期待跌深後量縮止穩，重整步伐。今日回測上週五盤中低點，似有特定買盤進場，但似僅是順勢收歛跌勢，並不見強力翻空為多企圖。但今日首見千億元以下窒息量，守住前低，短線只要國際盤不再持續挫底，三日內不再破底，或有機會量縮於半年線打出短底，等待國際盤及技術面的跌深反彈，但季線跌破後已重挫多方信心，季線７８７０－７９００間已成實質反壓，農曆年封關前若未有重大利多，恐難有效突破，區間先看７４００－７９００點，量縮重整。
電子指數今日量縮收跌近２％，但連二日守住半年線，盤面超強族群在晶片電阻、被動元件及受惠大廠資本支出的無塵室工程；弱勢股則包括ＩＣ基板、太陽能、遊戲軟體、ＬＥＤ、軟板、ＰＣＢ、繪圖卡、監視器、中小面板、鋁鎂合金、冷陰極管、光學鏡頭。盤面強勢股在於力守季線的仁寶、台達電、力晶、南科、華亞科、新奇美、華新科、國巨、立錡、大立光等，今日盤中都有挑戰五日線企圖，收盤包括仁寶、立錡、大立光、華新科及國巨都能順利站上，屬一路退守的多方少數上可用之兵。
權值股台積電法說釋出創新高的資本支出後，市場對硬著陸疑慮不斷，加上傳出晶圓代工價格調降，今日低點再度回測６０元以下支撐，但盤中守住前低５９．４；友達法說會無驚喜，近兩日出量補跌破季線；鴻海、聯發科測試半年線支撐，收盤暫失守；上週五召開法說的電子股，市場噓聲多於掌聲，除華邦電、大聯大力守紅盤外，世界、智原、欣興跌幅都超過半根停板。
金融股部份，類股指數還處量縮打底階段，今日開盤一度站上五日線，似有意跌深反彈，但追價量不夠，收盤翻黑下跌１．７％，個股近日反彈高點，幾乎都被下彎的五日線壓著走，無法有效突破，國泰金、元大金、新光金、中信金、中壽今日盤中都至少還創下逾四個月新低；盤面僅存富邦金、台壽保還能力守五日線，部分官股金融機構如華南金、兆豐金、第一金、彰銀、合庫及部分證券股，近日低點附近，則略見低接買盤進場。非金電今日強勢股包括玻陶、觀光相對強勢，其中玻陶大漲近４％居冠；而類股守穩季線僅存塑膠、玻陶、鋼鐵，指標股則觀察台塑集團及中鋼等。
受到寬鬆貨幣政策所刺激出來的經濟成長，目前已受到通膨的威脅，包含台灣、中國大陸及美國等經濟體，都已陸續傳出將進一步回收市場資金之動作，其中中國大陸去年第四季ＧＤＰ成長率重回二位數成長，達１０．７％，除回復金融海嘯前的成長水準外，更優於主要機構之預測數據。回顧中國大陸去年前四季的經濟成長率，分別為６．１％、７．９％、８．９％及１０．７％，中國大陸經濟回溫神速，目前更出現過熱疑慮，有鑑於此，中國人民銀行在率先調高部份銀行存準率後，致港股、陸股持續重挫。
此外，推動去年全球股市行情的主要力量，除景氣回溫外，資金行情更是首要因素，如前所述，在全球主要經濟體恐開始回收市資金，全球資金行情自然受阻，而近日美元及日圓亦呈現升值走勢，同時證明已有資金開流該兩大低利率地區，市場資金動能短線恐將不足，而周一台股量能急縮至不滿千億元水準，亦可證明。由於台股自高點８３５９點向下拉回至本周一，最多已下跌９１３．４９點，最大跌幅約達１０．８８％，指數更數度跌破半年線支撐，在台股空方下殺力道不弱，且外資周一仍大幅賣超台股１１９．２９億元的情況下，台股短線仍有破底可能，操作上仍宜謹慎，應以短線進出為主。
在期指部分，台指期下跌６８點，逆價差為１１．６７點；電子期下跌４．５點，逆價差１．３７點；金融期下跌７點，正價差１．５９點；金融期跌破１２０日均線之下已有七個交易日，而台指期和電子期也正面臨半年線保衛戰。在台指期籌碼面部分，自營商多單增加５０９口；投信空單增加１７９口；外資空單減少５０５口，淨空單部位為１２２４９口。而在現貨部份，外資單日仍舊賣超１１９．３億元；就籌碼面觀察，外資仍持續賣超現股及維持空單部位，因先前外資大幅買超台股超過１４４０億，而自１／２２至２／０１調節現股８６０億，但不排除短線指數仍持續下探走勢的可能。
就技術面觀察，目前加權指數５、１０及２０日均線已呈現死亡交叉，並且雙雙下彎，若半年線未能具支撐，季線下彎恐成為事實，再加上外資賣超力道恐是台股持續修正走勢的主要來源；週一加權指數收盤價雖創波段新低，但上周五盤中低點７４８１並未跌破，多頭仍舊以守不攻、試圖等待反攻機會出現的企圖心仍不變。在操作上，仍以５日均線設為多空關鍵價位，若未能突破５日均線之前，仍宜採反彈偏空操作，不排除短線指數仍持續下探測試支撐的可能，需嚴守停損。
留言列表
