過上好日子的人必然都有些優異的計劃，這計劃當然值得大家學習。根據Ｍａｒｋｅｔ Ｗａｔｃｈ分析報導，富有的投資人會廣泛分散投資，而且在收費專家的建議下，分散得非常明智。至少，這是在調查了２１虎集團（ｔｉｇｅｒ２１）的分散投資後，所發現的結果。２１虎是一個由實業家，企業主管，基金經理人與其他富人階級所組成的會員制團體。
２０１３年底，他們的投資組合如下：股票佔２３％，私募基金２１％，不動產２１％，債券１４％，避險基金８％，商品１％，及現金１１％。儘管與去年同期相較，少有變動，但自２０１１年年中以來，他們大量退出債券市場，轉進私募基金。現在私募基金所佔比例，僅略低於五年高點，債券比例則接近記錄低點。
自２０１２年第二季以來，會員便開始將投資組合轉向私募基金，且建立並續抱該投資部位，２１虎集團創辦人桑尼費爾（Ｍｉｃｈａｅｌ Ｓｏｎｎｅｎｆｅｌｄｔ）在準備好的聲明中說。桑尼費爾估計，２０１３年，２１虎集團的會員投資組合的平均報酬率超過１０％，且幾乎可以確定，並稱這是２００８年之前以來最佳的一年，且大幅轉佳。
由於Ｓ＆Ｐ５００於２０１３年的報酬率突破３２％，１０％的報酬率似乎只能算是失敗。但２１虎集團的投資組合係屬保本策略，投資股票２３％只是象徵進場。這反應許多富人與他們的顧問知道：一段時間後，想要在股市獲利，無異是自搬磚頭自砸腳，甚至更糟。由於通貨膨脹獲得抑制，溫和風險的投資組合獲得１０％的報酬率，績效可謂良好。
對任何投資人而言，保本都是關鍵。若投資人過去二年的報酬率高於平均水準，建議進行部份獲利了結。投資最糟糕的事，莫過於在最錯誤的時間，被洗出場，於２００８年與２００９年初賣出股票的投資人可謂學得慘痛的一課。一種分散且控制好風險的投資組合，是無需擔憂市場回檔的，而且當別人於低檔賣出時，他還有資金可供買進。或許這種策略並無法為投資人帶來像２１虎會員那般的財富，但也不致讓投資人遭到重創。
2014/01/24 00:05 鉅亨網編譯 郭照青
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